Zwischen 1156 und 1170 verlieh er dem Ort Urbs Libzi als erstem in der Mark Meißen das Stadtrecht. Daraus entwickelte sich die Stadt Leipzig. 1176 gründete er die Kirche St. Nicolai als zweite Stadtkirche Leipzigs. Das genaue Jahr des Stadtrechtes ist umstritten, da sich die im Leipziger Archiv befindliche Urkunde als Fälschung erweist (z.B. hängt das Siegel kopfüber um 180° gedreht). Trotzdem verweist man heute auf das Jahr 1165 als wahrscheinlichstes Gründungsjahr der Stadt.